Das Umlaufvermögen ist eines der wichtigsten Elemente in der Bilanz eines Unternehmens. Das Umlaufvermögen erfährt viel Aufmerksamkeit des Inhabers, da diese Positionen den Cashflow des Unternehmens darstellen. Das Geld muss durch den Zyklus von Beständen zu Forderungen fließen, damit das Unternehmen über ausreichende Mittel verfügt, um seine Rechnungen und Betriebskosten rechtzeitig bezahlen zu können.
Was sind kurzfristige Vermögenswerte?
Bei den kurzfristigen Vermögenswerten handelt es sich um Posten in der Bilanz eines Unternehmens, die voraussichtlich innerhalb eines Jahres in liquide Mittel umgewandelt werden. Vermögenswerte, von denen nicht erwartet werden kann, dass sie in liquide Mittel umgewandelt werden, wie Gebäude und Ausrüstungen, werden nicht in die Kategorie der kurzfristigen Vermögenswerte einbezogen.
Aktuelle Assets Beispiele
Die folgenden Positionen sind Beispiele für kurzfristige Vermögenswerte:
- Bargeld: Überprüfen von Konten und Bargeld.
- Zahlungsmitteläquivalente: Staatspapiere.
- Temporäre Investitionen: Einlagenzertifikate.
- Debitorenkonto.
- Die Forderungen sind innerhalb eines Jahres fällig.
- Inventar: Rohstoffe, unfertige Erzeugnisse, Fertigerzeugnisse und Lieferungen.
- Bürobedarf.
- Marktfähige Wertpapiere.
- Rechnungsabgrenzungsposten: Inklusive, da das Unternehmen im kommenden Jahr die Zahlung von Bargeld für diese Artikel vermeiden kann. Beispiele sind Versicherungsprämien.
- Sonstige liquide Mittel, die jederzeit in Bargeld umgewandelt werden können: Erstattungen der Einkommensteuer, Vorauszahlungen an Mitarbeiter und Versicherungsansprüche.
Was sind aktuelle Vermögenswerte im Geschäft?
Das kurzfristige Vermögen repräsentiert die Liquidität eines Unternehmens. Diese Vermögenswerte werden zur Finanzierung des täglichen Geschäfts verwendet und zahlen normale Kosten. Die Fähigkeit des Managements, kurzfristige Vermögenswerte zeitnah in Bargeld umzuwandeln, ist ein kritisches Anliegen. In der Bilanz eines Unternehmens werden die kurzfristigen Vermögenswerte normalerweise in der Reihenfolge ihrer Liquidität aufgeführt. Bargeld ist natürlich am liquidesten. Die Liquidität des Bestands ist aufgrund der verschiedenen Bewertungsmethoden düsterer.
Verhältnisse mit kurzfristigen Vermögenswerten
Das derzeitige Verhältnis eines Unternehmens ist eine der wichtigsten Finanzkennzahlen, die von Eigentümern und Managern verwendet wird. Sie wird durch Division der kurzfristigen Vermögenswerte durch die kurzfristigen Verbindlichkeiten berechnet. Zum Beispiel:
Umlaufquote = Umlaufvermögen / kurzfristige Verbindlichkeiten
Ein gesundes Stromverhältnis beträgt 2: 1. Dies bedeutet, dass das Unternehmen 2 USD kurzfristige Vermögenswerte für jeden 1 USD kurzfristigen Verbindlichkeiten hat.
Eine sinkende Umlaufquote zeigt an, dass ein Unternehmen bald Probleme haben wird, seine Rechnungen zu Fälligkeiten zu bezahlen.
Das schnelle Verhältnis ist ein härteres Maß an Liquidität. Sie wird berechnet, indem Barmittel zuzüglich Forderungen durch kurzfristige Verbindlichkeiten geteilt werden.
Quick Ratio = (Cash + Debitoren) / kurzfristige Verbindlichkeiten
Das kurzfristige Vermögen repräsentiert das monetäre Herzblut eines Unternehmens. Das Management muss dem Cashflow-Zyklus des Verkaufs seiner Produkte, der Eintreibung der Forderungen und der Anlage der Mittel in mehr Material besondere Aufmerksamkeit widmen. Die aktuellen Asset-Quoten sind wichtige Kennzahlen für die Eigentümer, um eventuelle negative Entwicklungen in der Liquidität zu überwachen.
