Wenn es um das Geld auf Ihrem Firmenkonto geht, fühlt es sich oft so an, als ob es nie genug gibt. Für die festgelegte Menge an Geld, die einer Einzelperson oder einem Unternehmen zur Verfügung steht, kann es hundert sinnvolle Nutzungen geben. All dies muss sorgfältig geprüft werden, damit die bestmögliche Entscheidung getroffen wird und das verfügbare Geld die besten Ergebnisse erzielt. Im Grunde geht es bei der Asset-Allocation darum. Die Vermögensallokation in Anlagen wird normalerweise in Aktien, Anleihen, Immobilienbestände und Barmittel unterteilt.
Toleranz für Risiko und Zeithorizont
Abhängig von Ihrer Risikotoleranz und dem Zeithorizont, den Sie zur Verfügung haben, können Sie Ihr Geld anders verteilen. In ähnlicher Weise müssen die Unternehmer eng mit Finanzberatern, Abteilungsleitern, Unternehmensführern und Wirtschaftsprüfern zusammenarbeiten, um den besten Weg zu finden, um die begrenzten Mittel, die ihnen zur Verfügung stehen, zu nutzen, um das Geschäft im vollen Umfang auszubauen. Sei es durch Investitionen in den Markt oder durch die Rückzahlung von Mitteln in Unternehmensprojekte. Eine sorgfältige Abwägung Ihrer verfügbaren Zeit und Risikotoleranz ist der Schlüssel für die ordnungsgemäße Zuordnung Ihrer Vermögenswerte.
Asset Allocation-Strategien
Ein kritischer Aspekt der Asset-Allokation ist die Risikominderung. Bei Anlegern, die Mittel für den Ruhestand einsetzen, kann die Risikoreduzierung ihnen helfen, so viel Geld wie möglich für ihre Zukunft unter Kontrolle zu halten. Dies kann erreicht werden, indem nur einige Fonds in risikoreiche Aktien gesteckt werden und andere für Anleihen oder Investmentfonds mit geringem Risiko reserviert werden. In ähnlicher Weise kann das Halten von etwas Geld in einem hochverzinslichen Sparkonto eine gute Strategie für die Aufrechterhaltung eines Notfallfonds sein, falls sich der Aktienmarkt nicht wie erwartet verhält. Viele Finanzberater schlagen vor, möglichst wenig Bargeld in bar zur Verfügung zu haben, da seine Rendite im Vergleich zu Marktoptionen auf lange Sicht fast immer blass wird. Durch eine Anpassung der Vermögensallokation, je näher Sie dem Ruhestand kommen, so dass Ihr Geld stabiler und risikoarm ist, erhöhen Sie die Wahrscheinlichkeit, dass Ihnen die Mehrheit der von Ihnen zur Verfügung gestellten Mittel verbleibt. Wenn die Zeit nicht länger auf Ihrer Seite ist und Sie Ihre Investitionen einkassieren müssen, ist es am besten, Ihr Geld in einem weniger volatilen Fonds zu halten.
Unternehmer wollen auch das Risiko durch Asset Allocation reduzieren. Da nur so viele Gewinne erzielt werden, ist es wichtig, dass Unternehmensleiter kluge Entscheidungen darüber treffen, wohin das Geld gehen soll. Ist es besser, das Geld wieder in das Unternehmen zu investieren oder es als Gewinn zu betrachten? Wenn Sie sich für die Wiederanlage, die Rückzahlung von Schulden oder die anderweitige Aufbewahrung der Mittel in den Kassen des Unternehmens entscheiden, kann dies ein guter Weg sein, um das Risiko zu reduzieren, mit dem Ihr Unternehmen langfristig konfrontiert ist. Wenn Sie sich entscheiden, einen Teil des Geldes als Gewinn zu verwenden, erhöht sich nicht nur Ihre Steuerbelastung, sondern Sie sind weniger bereit für unerwartete Krisen oder finanzielle Ausgaben, die auf der ganzen Linie entstehen können. Letztendlich ist die Entscheidung jedoch äußerst individuell und muss sorgfältig abgewogen werden.
Ähnlich wie bei der persönlichen Anlage gilt: Je größer die Risiken, die Sie im Geschäft eingehen, desto höher sind die potenziellen Vorteile, die Sie möglicherweise genießen. Die Entscheidung, ein neues Gebäude zu kaufen, in eine zusätzliche Produktlinie zu investieren oder Geld für neue Marketinganstrengungen zu verwenden, ist alles Beispiele für Entscheidungen für die Zuordnung von Business Assets. Wenn sich diese Entscheidungen als fruchtbar erweisen, könnte dies für Ihr Unternehmen mehr Geld bedeuten. Ob Sie diese Risiken eingehen wollen oder nicht, ist letztlich eine Entscheidung, die die Führung gemeinsam treffen muss. Wenn es den Anschein hat, dass die potenzielle Belohnung das Risiko eines Verlusts Ihrer Investition überwiegen könnte, ist die Entscheidung wahrscheinlich vernünftig.
Die Diversifizierung Ihres Unternehmensvermögens ist eine hervorragende Möglichkeit, um Ihr Risiko zu senken und die Chancen zu erhöhen, dass Sie später eine positive Rendite auf Ihre Investitionen erzielen werden. Es ist ratsam, einige der Vermögenswerte Ihres Unternehmens in Projekte mit geringerem Risiko zu investieren, z. B. den Kauf eines neuen Schilds für Ihre Geschäftsfront, um den Fußgängerverkehr anzuregen, oder in solche mit höherem Risiko, beispielsweise den Kauf eines neuen Gebäudes, um einen zweiten Standort zu eröffnen. Die Erfolgschancen sind auf diese Weise größer, und es ist weniger wahrscheinlich, dass Sie Ihre gesamten Investitionen verlieren, falls etwas schief geht.
Dynamische Asset Allocation
Sie fragen sich vielleicht, was ist dynamische Asset Allocation? Diese Anlagestrategie ist eine nützliche Methode, um Ihr Portfolio im Laufe der Zeit unter Kontrolle zu halten. Diese Technik umfasst das Investieren in bestimmte Anlageklassen und die Durchführung häufiger Verkäufe oder Geschäfte, wenn die Werte der jeweiligen Klassen steigen. Sie dürfen nicht proportional zueinander steigen. In einem Jahr, in dem sich der Aktienmarkt gut entwickelt, könnten Vermögenswerte, die in Aktien investiert werden, um mehr als 15 Prozent wachsen. Anleihen dürften jedoch nur um wenige Prozentpunkte wachsen. Anstatt das gesamte zusätzliche Aktiengeld kontinuierlich in Aktien zu investieren, erfordert die dynamische Asset-Allokation die Umverteilung aller Vermögenswerte über alle Kategorien hinweg, um sie im gleichen Verhältnis zu halten.
Sagen Sie zum Beispiel, Sie möchten $ 50.000 investieren. Aufgrund Ihres Zeithorizonts und Ihrer Risikotoleranz entscheiden Sie sich, 35.000 USD (70 Prozent) des Geldes in Aktien zu investieren. Sie entscheiden sich für Anleihen in Höhe von 10.000 USD (20 Prozent) und die verbleibenden 5.000 USD (10 Prozent) in bar. Der Markt hat ein großartiges Jahr und Sie verdienen 5.000 $ davon. Ihre Anleihen bringen jedoch nur 300 US-Dollar und Ihr Bargeld nur 50 US-Dollar. Für das Jahr haben Sie insgesamt einen Anstieg von 5.350 USD und ein Gesamtvermögen von 55.350 USD. Wenn Sie sich an einer dynamischen Vermögensallokation halten wollten, würden Sie Ihr Vermögen so umverteilen, dass 38.745 USD in Aktien, 11.070 USD in Anleihen und 5.535 USD in Bar investiert wurden. Auf diese Weise bleibt der prozentuale Anteil Ihrer Vermögenswerte in jeder Kategorie konstant.
Unternehmen können auch dynamische Asset Allocation auf ihre Investitionen anwenden. Zum Beispiel können Sie sich entscheiden, nur 10 Prozent der verfügbaren Vermögenswerte als Gewinn zu verwenden, unabhängig davon, wie viel Geld verfügbar ist. Dies ist eine ausgezeichnete Strategie, um sicherzustellen, dass Sie kontinuierlich in Ihr Unternehmen investieren und es dabei unterstützen, zu wachsen.
Unternehmen können auch in Aktien, Anleihen, Immobilien oder High-Yield-Sparkonten auf dieselbe Weise wie Einzelpersonen investieren. Dies ist eine hervorragende Möglichkeit, die verfügbaren Ressourcen der Organisation zu vergrößern. Die gleichen bewährten Methoden für die Asset-Allokation sollten angewendet werden, um sicherzustellen, dass Sie nicht zu viel Risiko eingehen und Ihr Zeithorizont berücksichtigt wird. Wenn der Fünf-Jahres-Plan Ihres Unternehmens beispielsweise den Kauf eines zweiten Gebäudes beschreibt, sollten Investitionen in den Markt, Obligationen oder Immobilien nicht die Vermögenswerte binden, die Sie für das Gebäude benötigen. Obwohl es so aussieht, als könnten Sie jederzeit Ihr Geld aus Ihren Investitionen ziehen, könnten Verluste in einem negativen Jahr Sie erheblich zurücknehmen. Die Mittel, die Sie kurzfristig für wichtige Unternehmensprojekte benötigen, sollten immer risikoarm eingesetzt werden, damit sie bei Bedarf zur Verfügung stehen.
Taktische versus strategische Asset Allocation
Ähnlich wie bei der dynamischen Basisallokation erfordert die strategische Vermögensallokation, dass die Anleger für jede Anlageklasse ideale Anteile festlegen und ihr Portfolio regelmäßig ausgleichen müssen. Dies ist weniger wie ein aktiver Handel und eher ein sogenannter „Buy and Hold“ -Ansatz, da sich Einzelpersonen oder Unternehmen auf lange Sicht an ihre Investitionen engagieren und nur kaufen oder handeln, um das Gleichgewicht ihrer Fonds zu erhalten. Bei sich ändernden Zielen oder der Verkürzung der Zeit vor einem Endziel, wie z. B. dem Ruhestand, müssen sich möglicherweise die für jede Anlageklasse festgelegten Anteile ändern. Als Unternehmen könnten Sie beispielsweise entscheiden, dass Sie 50 Prozent Ihres Fonds in Aktien investieren, 30 Prozent in Anleihen, 10 Prozent in Immobilien und 10 Prozent in Bargeld.
Die taktische Asset Allocation ändert dagegen das Konzept der dynamischen Asset Allocation geringfügig. Dieser Ansatz ermöglicht Bereiche geeigneter Proportionen statt einer Satznummer für jede Assetklasse. Der Vorteil einer solchen Strategie besteht darin, dass sie Reaktionen auf den Markt ermöglicht, die für den Anleger von Vorteil sein könnten. Wenn sich Aktien gut entwickeln, kann ein Unternehmen die maximalen Vermögenswerte, die es für diesen Fondstyp zugewiesen hat, an den Markt verlegen. Dies würde eine andere Kategorie wie Anleihen am unteren Ende des akzeptablen Bereichs belassen. Wenn die Aktienwerte wieder fallen, könnte der Anleger einige seiner Aktien verkaufen, sodass er sich wieder am unteren Ende des akzeptablen Bereichs für diesen Fondstyp befindet, und die Differenz wieder in Anleihen investieren. Zum Beispiel könnte Ihr Aktienbereich 40 bis 50 Prozent Aktien, 20 bis 30 Prozent Anleihen, 10 bis 20 Prozent Immobilien und 10 bis 20 Prozent Bargeld sein.
Versicherte Vermögenszuweisung
Es gibt eine weitere Asset-Allocation-Strategie, die risikoaverse Anleger anspricht. Diese Technik wird als versicherte Vermögensallokation bezeichnet. Dabei wird ein Schwellenwert festgelegt, unter dem Sie Ihr Portfolio nicht fallen lassen. Solange sich Ihr Vermögen auf oder über dieser Schwelle befindet, verwalten Sie Ihre Fonds aktiv, einschließlich dem Kauf und dem Handel mit Aktien gemäß den Markttrends. Hinter dieser Strategie steht die Idee, das Portfolio so stark wie möglich wachsen zu lassen und gleichzeitig das Risiko auf ein vorbestimmtes Niveau zu begrenzen. Sollte Ihr Portfolio in einem versicherten Asset-Allocation-Szenario immer unter das von Ihnen festgelegte Limit fallen, können Sie wählen, ob Sie in Staatsanleihen oder in andere Fondsklassen mit äußerst geringem Risiko investieren, um das vorhandene Vermögen zu erhalten. Anschließend können Sie Ihre Anlagestrategie neu bewerten oder warten, bis der Markt seine Stärke wiedererlangt, bevor Sie weitere Änderungen an Ihrem Portfolio vornehmen.
Asset Allocation für Unternehmer
Wenn Sie Inhaber eines kleinen Unternehmens sind, ist es wichtig zu berücksichtigen, wie Ihre persönliche Asset-Allocation-Strategie Ihr Unternehmen berücksichtigt. Obwohl Sie unabhängig von Ihrem Unternehmen einen Finanzplan und eine Wealth-Management-Strategie entwickeln können, ist Ihr Unternehmen möglicherweise eines Ihrer größten Vermögenswerte. Der potenzielle Gewinn, den Sie durch den Verkauf Ihres Unternehmens in der Zukunft erzielen könnten, kann mehr wert sein als Ihr gesamtes Anlageportfolio. Daher ist es wichtig, dies zu berücksichtigen.
Es ist jedoch wichtig, die Bedeutung Ihres Unternehmens für Ihr gesamtes Finanzportfolio nicht zu stark zu betonen. Investitionen außerhalb Ihres Unternehmens sind von entscheidender Bedeutung für die Stabilität Ihrer Vermögenswerte und Ihres Altersvorsorgeplans. Sie sollten Ihr persönliches Vermögen und Ihr Unternehmensvermögen als zwei getrennte, jedoch miteinander verbundene Einheiten betrachten. Es ist in Ordnung, etwas von Ihrem Geld zurück in Ihr Unternehmen zu investieren, aber nicht auf Kosten Ihrer persönlichen Investitionen. Ebenso sollten Sie niemals alle Gewinne aus Ihrem Unternehmen ziehen, um sich einen größeren Bonus zu verschaffen. Stattdessen ist es weitaus klüger, etwas von diesem Geld in Ihr Unternehmen zu investieren und ihm dabei zu helfen, zu wachsen. Dieses heikle Gleichgewicht zwischen persönlichen und geschäftlichen Vermögenswerten ist gewissermaßen eine eigene Art der Vermögensallokation. Die sorgfältige Beobachtung und Aufrechterhaltung des Gleichgewichts zwischen Ihren persönlichen Investitionen und Ihrem Unternehmensvermögen ist ein entscheidender Bestandteil des Unternehmertums.
